Ingen vet vart bolåneräntan går, och vi gör inga egna prognoser. Det som finns är Riksbankens prognos för styrräntan, som publiceras fyra gånger om året. Den här guiden visar vad prognosen säger i dag, hur styrräntan når din bolåneränta och hur du kan använda det när du väljer mellan bunden och rörlig ränta.
Läget i oktober 2026
Riksbankens styrränta är 1,75 procent. Den har legat där sedan den 1 oktober 2025, efter att ha sänkts i steg från 4 procent i början av 2024. Vid beslutet den 24 september 2026 lämnade direktionen räntan oförändrad.
Enligt SCB betalade nya bolånekunder i augusti 2026 i snitt 2,73 procent med rörlig ränta och 3,35 procent med 3–5 års bindning. Augusti är den senaste månaden SCB hade publicerat den 10 oktober 2026. Följ utvecklingen i serierna för styrräntan och snitträntan på bolån.
Riksbankens prognos för styrräntan
I september 2026 skrev Riksbanken att styrräntan bör höjas mer än man trodde i juni, för att inflationen ska stabiliseras kring 2 procent. Om utsikterna står sig väntas höjningarna börja redan i år. Skulle inflationen stiga kraftigare höjer Riksbanken snabbare än i prognosen.
| Kvartal | Prognos september 2026 | Prognos juni 2026 |
|---|---|---|
| 4:e kvartalet 2026 | 1,85 % | 1,82 % |
| 1:a kvartalet 2027 | 2,07 % | 1,89 % |
| 2:a kvartalet 2027 | 2,24 % | 1,93 % |
| 3:e kvartalet 2027 | 2,38 % | 1,97 % |
| 3:e kvartalet 2028 | 2,41 % | 2,10 % |
| 3:e kvartalet 2029 | 2,35 % | – |
Siffrorna är kvartalsmedelvärden från Riksbankens pressmeddelande den 24 september 2026. Ett snitt på 1,85 procent för fjärde kvartalet betyder att Riksbanken räknar med en höjning någon gång under kvartalet, men inte exakt när eller hur stor.
Riksbanken skriver själv att prognosen är en bedömning och inte ett löfte. Den ändras när ny information kommer, och ju längre fram den gäller desto osäkrare är den.
Räntebeskeden som återstår 2026
Riksbanken fattar beslut om styrräntan åtta gånger om året. Fyra gånger kommer en penningpolitisk rapport med ny prognos, de andra gångerna en kortare uppdatering utan ny prognos.
- 4 november 2026: beslut med penningpolitisk uppdatering, utan ny prognos. Den nya styrräntan gäller från den 11 november.
- 16 december 2026: beslut med penningpolitisk rapport och ny prognos för styrräntan. Den nya styrräntan gäller från den 23 december.
Så når styrräntan din bolåneränta
Styrräntan styr till vilken ränta bankerna kan placera och låna pengar i Riksbanken. Det påverkar i sin tur vad det kostar för bankerna att låna på marknaden, och därmed räntorna på lån och sparkonton.
Rörliga bolåneräntor följer i stort sett de korta marknadsräntorna. Bundna räntor påverkas mer av vad marknaden tror om räntorna under hela bindningstiden. Därför kan en bunden ränta stiga innan Riksbanken har höjt, om marknaden redan räknar med en höjning.
Bankerna måste inte följa styrräntan. De bestämmer själva om de ändrar sin ränta, när de gör det och hur mycket. Det är skälet till att jämföra och förhandla, även när Riksbanken ligger still.
Bankernas marginal
Bolåneräntan är bankens kostnad för att låna pengarna plus ett påslag. Finansinspektionen räknar ut bankernas bruttomarginal på rörliga bolån genom att jämföra vad kunderna faktiskt betalar med bankernas kostnad för att finansiera lånen, via säkerställda obligationer, certifikat och Stibor. FI:s senaste publicerade siffror gäller fjärde kvartalet 2024.
Skillnaden mellan styrräntan och snitträntan är inte fast. I augusti 2026 var snitträntan för nya rörliga bolån knappt en procentenhet över styrräntan, 2,73 mot 1,75 procent. Skillnaden är inte samma sak som bankens vinst, eftersom bankerna finansierar sig på flera sätt.
Det du kan påverka är din egen del av påslaget. Snitträntan visar vad bankens kunder faktiskt fick, och den ligger ofta långt under listräntan. Läs guiden om snitträntan och se varje banks senaste ändringar på ränteändringar.
Därför kan ingen förutsäga räntan
Även Riksbankens egen prognos ändras. I juni 2026 räknade Riksbanken med en styrränta på 1,93 procent andra kvartalet 2027. Tre månader senare var siffran 2,24 procent. Orsaken var starkare konjunktur, svagare krona och högre energipriser.
Bolåneräntorna har också rört sig snabbt åt andra hållet. I september 2024 var snitträntan för nya rörliga bolån 4,19 procent enligt SCB. I augusti 2026 var den 2,73 procent. Bankers och ekonomers räntebedömningar i media är också bedömningar, inte fakta.
Vad en höjning betyder i kronor
Ett räkneexempel, inte en prognos: om din rörliga ränta stiger med 0,5 procentenheter kostar ett lån på 2 000 000 kr 10 000 kr mer om året. Det är cirka 833 kr i månaden före ränteavdrag och cirka 583 kr efter 30 procents ränteavdrag.
Räkna på din egen situation i bolånekalkylen. Pröva vad som händer om räntan blir 2 procentenheter högre än i dag.
Bunden eller rörlig med den här prognosen
I augusti 2026 kostade 3–5 års bindning i snitt 0,62 procentenheter mer än rörlig ränta, enligt SCB. Förenklat blir bundet billigare bara om den rörliga räntan i genomsnitt ligger mer än så över dagens nivå under bindningstiden.
Riksbankens bana visar en styrränta som är 0,1–0,7 procentenheter högre än i dag fram till 2029. Men bundna räntor sätts av marknaden, som redan tar hänsyn till sådana förväntningar. Prognosen ger alltså inget enkelt svar på vad som blir billigast.
Välj därför efter din budget. Klarar du en högre ränta kan rörligt passa. Vill du veta exakt vad lånet kostar, eller ska du sälja inom kort, finns mer att väga in i guiden om bunden eller rörlig ränta.
Så gör du
- Räkna på din månadskostnad med 2 procentenheter högre ränta i bolånekalkylen.
- Notera räntebeskeden den 4 november och den 16 december 2026. Den nya prognosen kommer i december.
- Jämför din ränta med bankernas snitträntor. Jämför bolåneräntor.
- Följ bankernas ändringar på ränteändringar, och statistiken under räntor och data.
- Överväg att dela lånet, med en del rörligt och en del bundet, om du vill minska risken utan att binda allt.
